إيف هنا. لقد تأخرت في كتابة مقال عن مجموعة البريكس الأخيرة ولماذا يقلل المتحمسون إلى حد كبير من العقبات التي تحتاج الدول الأعضاء إلى التغلب عليها حتى تكون البريكس فعالة…. كما هو الحال في أكثر من مجرد أمم متحدة للجنوب العالمي.
دعونا نذكر واحدا. يُنظر إلى التعددية القطبية على أنها تعني سيادة وطنية أكبر للدول الخاضعة لتدخل كبير للغاية من قبل الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي و”النظام القائم على القواعد”. لكن المنظمات المتعددة الجنسيات الفعالة تتطلب بعض التنازل عن السيادة، مثل هيئات حل النزاعات (كما هو الحال في المحاكم أو لجان التحكيم) التي تقع فوق الدول القومية ويمكنها إصدار قرارات ملزمة للمشاركين. انظر كيف تبدو الأمم المتحدة وكأنها مزحة بسبب حقيقة أن أوامر المحكمة الجنائية الدولية يتم تجاهلها من قبل الدول التي لم تنسحب من المحكمة الجنائية الدولية مثل منغوليا (من المسلم به أنها حيلة سياسية ضد بوتين، لذلك طلبت المحكمة الجنائية الدولية تحدي سلطتها). وعلى نحو مماثل، هل يتوقع أحد أي إجراء يترتب على ذلك عندما تجد محكمة العدل الدولية أن إسرائيل متورطة في الإبادة الجماعية وترفض التوقف والكف عنها؟ لا شك أن هذا من شأنه أن يمهد الطريق لفرض عقوبات من جانب الأمم المتحدة، ولكن ماذا قد يحدث إذا تحدت الولايات المتحدة وبعض دول الاتحاد الأوروبي هذه العقوبات؟
يوفر المنشور أدناه بعض عمليات التحقق الإضافية من الواقع بشأن خطط إلغاء الدولرة التي تم الترويج لها كثيرًا. ولكن هنا، ألحق داعمو مجموعة البريكس الضرر بأنفسهم من خلال المبالغة في تقدير ما يحتاجون إلى تحقيقه للتحرر من خطر العقوبات الأمريكية. ينخرط Biggie في التجارة الثنائية باستخدام عملات أزواج الشركاء التجاريين. يعد هذا أمرًا فوضويًا نظرًا لأن المتداولين وبنوكهم (والبنوك المركزية) يضطرون إلى التعامل بعدد أكبر بكثير من العملات. ولكن هذا هدف أكثر قابلية للتحقيق من نظام العملة الجديد.
العائق الأكبر على المدى المتوسط هو أن بعض الدول ستواجه عجزًا تجاريًا مزمنًا مع دول أخرى (مثل تركيا ضد روسيا)، ولن تكون الدولة المصدرة سعيدة بكل العملة (التي ربما تنخفض قيمتها) التي تراكمها من تلك التجارة. شريك. ولهذا السبب اقترح كينز البانكور، كوسيلة لإرغام البلدان بمرور الوقت على إدارة تجارة متوازنة إلى حد كبير.
ومن المسلم به الآن أنه بالنسبة للصين، التي كما يعلم الجميع أنها مصدر كبير للولايات المتحدة، حتى مع بدء إنشاء ترتيبات الدفع الثنائية في عام 2015، فإن التهديد بفرض عقوبات أمريكية أكثر صرامة دفع البنوك الصينية إلى تقليص معاملاتها مع روسيا في عام 2015. أغسطس. مع العلم، كان النهج الرئيسي هو غسيل الأموال بشكل أفضل، كما هو الحال في البحث عن القواطع. يؤدي هذا إلى حدوث احتكاك وزيادة في التكاليف، ولكن بالنسبة للجميع باستثناء الزريعة الصغيرة، لا يبدو أنها كانت بمثابة كسر للصفقة في النهاية. من رويترز:
وتواجه بعض الشركات الروسية تأخيرات متزايدة وارتفاع تكاليف المدفوعات مع الشركاء التجاريين في الصين، مما يترك المعاملات التي تبلغ قيمتها عشرات المليارات من اليوانات في طي النسيان.
أشارت الشركات والمسؤولون الروس منذ بضعة أشهر إلى التأخير في المعاملات بعد أن شددت البنوك الصينية التزامها في أعقاب التهديدات الغربية بفرض عقوبات ثانوية على التعامل مع روسيا.
تقوم بنوك الدولة الصينية بإغلاق معاملاتها مع روسيا “بشكل جماعي” وتأخر مدفوعات بمليارات اليوان…
والصين هي أكبر شريك تجاري لروسيا إذ تمثل ثلث التجارة الخارجية لروسيا العام الماضي وتوفر سلعا مثل المعدات الصناعية الحيوية والسلع الاستهلاكية التي تساعد روسيا على تجاوز العقوبات الغربية. كما أنها توفر سوقًا مربحة للعديد من الصادرات الروسية التي تعتمد عليها الصين، من النفط والغاز إلى المنتجات الزراعية.
وقال الشخص إن أحد الحلول العملية هو شراء الذهب ونقله إلى هونج كونج وبيعه هناك، وإيداع الأموال النقدية في حساب مصرفي محلي.
وقالت مصادر لرويترز إن بعض الشركات الروسية تستخدم سلاسل من الوسطاء في دول ثالثة للتعامل مع معاملاتها والتغلب على فحوصات الامتثال التي تديرها البنوك الصينية. ونتيجة لذلك، ارتفعت تكاليف معالجة المعاملات إلى ما يصل إلى 6% من مدفوعات المعاملات، بعد أن كانت قريبة من الصفر من قبل.
ويشير هذا أيضاً إلى أن نفوذ الولايات المتحدة، على الأقل فيما يتعلق بالصين، لا يأتي من الدولار فحسب، بل أيضاً من رغبة الصين في الاستمرار في تصدير كميات كبيرة إلى الولايات المتحدة. تحتاج الصين إلى إبقاء القنوات المصرفية مفتوحة مع الولايات المتحدة حتى تتمكن من الحصول على أموالها.
بقلم ديفيد بي جولدمان. نُشرت في الأصل في آسيا تايمز؛ عبر نشرها من InfoBRICS
وقد خيب الرئيس الروسي فلاديمير بوتن آمال المتحمسين لمناهضة الاستعمار والمتخوفين الغربيين حين اعترف بأن أعضاء الكتلة “لم يبنوا، ولن يقوموا ببناء” نظام دفع لتحدي النظام المصرفي العالمي القائم على الدولار الأميركي.
ولم يذكر زعيما العملاقين الاقتصاديين الحاضرين في قمة البريكس، الصيني شي جين بينغ ورئيس الهند ناريندرا مودي، ترتيبات الدفع البديلة في تصريحاتهما.
المتطلبات الفنية لأنظمة الدفع البديلة ليست هي المشكلة. إن نظام سويفت الذي يتحكم في المدفوعات بين البنوك بالدولار والعملات الغربية الرئيسية الأخرى لا يقوم إلا بنقل رسائل آمنة. بل إن التحدي اقتصادي: فالطلب الأميركي على الواردات يغذي جزءاً كبيراً من النمو الاقتصادي في الجنوب العالمي. تبلغ صادرات الصين إلى الولايات المتحدة 2.3% فقط من ناتجها المحلي الإجمالي، لكن حوالي نصف الزيادة في صادراتها إلى الجنوب العالمي منذ عام 2020 تعتمد على إعادة التصدير إلى الولايات المتحدة. فبينما تضاعفت صادرات الصين إلى الجنوب العالمي من نحو 60 مليار دولار شهرياً إلى 140 مليار دولار شهرياً، ارتفعت واردات الولايات المتحدة من الجنوب العالمي من نحو 60 مليار دولار شهرياً إلى 100 مليار دولار شهرياً خلال السنوات الأربع الماضية.
يختلف الاعتماد على السوق الأمريكية بشكل كبير في جميع أنحاء العالم من البلدان النامية. وقد سجلت فيتنام والمكسيك، المكانان المفضلان لما يسمى “دعم الأصدقاء”، أي نقل الإنتاج بعيداً عن الصين إلى دول يفترض أنها أكثر ودية، زيادات كبيرة في الصادرات إلى الولايات المتحدة كحصة من الناتج المحلي الإجمالي.
بلغت صادرات فيتنام إلى الولايات المتحدة في عام 2023 نحو 27% من الناتج المحلي الإجمالي للبلاد، مقارنة بـ 10% فقط في عام 2020، في حين ارتفعت صادرات المكسيك الأمريكية إلى 27% من الناتج المحلي الإجمالي في عام 2023 من 20% في عام 2010. وعلى النقيض من ذلك، وأظهرت زيادة طفيفة في الصادرات الأمريكية كنسبة من الناتج المحلي الإجمالي. تصدر إندونيسيا والبرازيل القليل نسبيًا إلى الولايات المتحدة.
وتقوم بعض الدول الآسيوية، وأبرزها ماليزيا وتايلاند، بتصدير أكثر من 60% من ناتجها المحلي الإجمالي، إلى دول آسيوية أخرى في الأساس. أما البرازيل وإندونيسيا والصين فهي أقل اعتمادا بكثير على التصدير.
واليوم تصدر الصين 19% فقط من ناتجها المحلي الإجمالي مقارنة بنحو 27% في عام 2010، وهذا يعني أن حصة متزايدة من نمو الناتج المحلي الإجمالي تعتمد على الاستهلاك المحلي والاستثمار.
إن ما يجعل الولايات المتحدة عاملاً مهمًا في اقتصادات الجنوب العالمي هو العجز الهائل في حسابها الجاري. ويرتب الجدول أدناه فوائض وعجز الحساب الجاري لأكبر 20 اقتصادا من أكبر عجز إلى أكبر فائض. وفي ظل عجز في الحساب الجاري يبلغ 80 مليار دولار شهرياً، أو تريليون دولار سنوياً، فإن شهية الولايات المتحدة لزيادة الواردات على الصادرات تتضاءل أمام بقية العالم.
تُعَد الصين الدولة صاحبة أكبر أو ثاني أكبر اقتصاد في العالم، اعتماداً على ما إذا كنا نحسب الناتج المحلي الإجمالي بالدولار الأميركي أو نعدله وفقاً لتعادل القوة الشرائية، ولكن واردات الصين من الجنوب العالمي ظلت راكدة لمدة ثلاث سنوات.
ولن تحل الصين محل الكثير من الطلب على الواردات الأمريكية في الوقت الحالي، نظرا لتركيز بكين على الاستثمار في التكنولوجيا المتقدمة بدلا من الطلب الاستهلاكي. وعلى الهامش، فإن هذا يجعل الجنوب العالمي أكثر اعتمادا على الولايات المتحدة.
ويشير توقع الاتجاهات الحالية في المستقبل إلى ارتفاع مطرد في الإنفاق الاستهلاكي في الجنوب العالمي، وخاصة في شرق آسيا، وظهور أسواق محلية قوية وتقليل الاعتماد على الصادرات.
وفيما يلي رسم بياني نشره معهد بروكينجز للأبحاث العام الماضي، يتوقع أن يتجاوز إجمالي السوق الاستهلاكية في شرق آسيا السوق الاستهلاكية الأمريكية بحلول عام 2028.
ومع ذلك، فإن البلدان النامية لا تسدد فواتيرها بناء على التوقعات. يعد ترتيب المدفوعات مقابل البضائع في التجارة الدولية مسألة تافهة. والأمر الأكثر صعوبة هو تمويل العجز طويل الأجل.
فالهند، على سبيل المثال، كانت تعاني من عجز تجاري سنوي مع روسيا يقل عن 3 مليارات دولار. وقد رفعت مبيعات النفط الروسية المخفضة إلى الهند بعد بداية الحرب الأوكرانية هذا المبلغ إلى أكثر من 60 مليار دولار.
فماذا ستفعل روسيا بالروبية الهندية التي تعادل 60 مليار دولار؟ وهي تفضل كثيرا أن يكون لديها عملة أخرى، على سبيل المثال، الدرهم الإماراتي، يمكن استخدامها لشراء السلع في أسواق ثالثة.
لا يمتلك الجنوب العالمي حتى الآن أسواق رأس المال أو استقرار العملة لإقناع دولة ذات فائض تجاري بالاحتفاظ ببساطة بأصول الدولة التي تعاني من العجز مقابل السلع.
وهذا هو ما تفعله الولايات المتحدة على نحو بارع: حيث أن صافي أصولها الأجنبية الصافية السلبية البالغة 18 تريليون دولار يتوافق مع العجز التراكمي في الحساب الجاري على مدى الأعوام الثلاثين الماضية.
تبيع أمريكا الأصول للأجانب مقابل سلعهم. ولا يملك الجنوب العالمي الأصول التي يمكنه بيعها، أو على الأقل ليس بالشكل الذي يرغب بقية العالم في امتلاكه.
ويساعد ذلك في تفسير سبب قيام الإعلان النهائي لقمة البريكس بإحالة مسألة أنظمة الدفع إلى دراسات الجدوى:
ونكرر التزامنا بتعزيز التعاون المالي داخل مجموعة البريكس. نحن ندرك الفوائد الواسعة النطاق لأدوات الدفع عبر الحدود الأسرع والمنخفضة التكلفة والأكثر كفاءة والشفافية والآمنة والشاملة المبنية على مبدأ تقليل الحواجز التجارية والوصول غير التمييزي.
نرحب باستخدام العملات المحلية في المعاملات المالية بين دول البريكس وشركائها التجاريين. نحن نشجع تعزيز شبكات البنوك المراسلة داخل البريكس وتمكين التسويات بالعملات المحلية بما يتماشى مع مبادرة الدفع عبر الحدود للبريكس (BCBPI)، وهي طوعية وغير ملزمة، ونتطلع إلى مزيد من المناقشات في هذا المجال، بما في ذلك مهمة الدفع الخاصة بالبريكس. قوة.
لا تحتفظ البنوك المركزية لدول البريكس بعملات بعضها البعض كأصول احتياطية، مع استثناءات محدودة. يوجد 2.3% فقط من احتياطيات البنوك المركزية العالمية بالرنمينبي الصيني، ارتفاعًا من 1.1% في عام 2016 ولكن بانخفاض عن الذروة البالغة 2.8% في عام 2022. ويشتري معظمهم الذهب. إذا كانت الأسطورة الموجودة على العملة الأمريكية تقول: “نحن نثق في الله”، فإن الذهب يقول: “لا تثق بأحد”.
وستكون هناك حاجة إلى تغييرات شاملة في جميع أنحاء الجنوب العالمي لجعل عملاتها أدوات احتياطية جذابة – الشفافية وإدارة المخاطر في أسواق رأس المال، وتطوير الطبقة المتوسطة المحلية، والبنية التحتية، والتعليم.
ويحدث قدر كبير من هذا على مراحل في العديد من البلدان النامية، ولكن التقدم يتم بشكل تدريجي ومتفاوت. وبوسعنا الآن أن نتوقع الظروف التي قد يعلن الجنوب العالمي في ظلها استقلاله عن نظام الدولار. لكننا لم نصل إلى هذه المرحلة بعد ولن نصل إليها لسنوات تحت أي ظروف متوقعة.
