“هل الغرب مستعد للتعامل مع التخريب الإيراني المحتمل لسوق النفط؟”

إيف هنا. نعرض مرة أخرى سيمون واتكينز لآرائه القوية من المحافظين الجدد المرتبطة بصناعة النفط. يقدم واتكينز نفسه على أنه يتمتع بعلاقات مع المطلعين على الصناعة، لذا فإن تعليقه، حتى لو اختار القراء بشكل صحيح الاعتراض على حقائق مزعومة معينة أو التحليل، من المرجح أن يعكس وجهة نظر اللاعبين المؤثرين. ونظراً لذلك، فمن المثير للاهتمام أن نراه يفتح مقالاً عن الضرر الذي يمكن أن تلحقه إيران بأنواع مختلفة من الحظر النفطي من خلال الاعتراف بأن العقوبات الغربية على روسيا ألحقت الضرر بأوروبا.

بقلم سايمون واتكينز، أحد كبار متداولي العملات الأجنبية وبائع سابق، وصحفي مالي، ومؤلف الكتب الأكثر مبيعًا. كان رئيسًا لمبيعات وتداول العملات الأجنبية المؤسسية في Credit Lyonnais، وبعد ذلك مديرًا للفوركس في بنك مونتريال. وكان بعد ذلك رئيسًا للمطبوعات الأسبوعية وكاتبًا رئيسيًا في Business Monitor International، ورئيسًا لمنتجات زيت الوقود في Platts، ومدير التحرير العالمي للأبحاث في Renaissance Capital في موسكو. نُشرت في الأصل على موقع OilPrice.com

• يمكن أن تتسبب الحرب بين إسرائيل وحماس في اضطرابات كبيرة في سوق النفط العالمية، على غرار أزمة النفط عام 1973.
• وقد تنتقم إيران من خلال فرض حظر على النفط أو شن هجمات على منشآت نفطية رئيسية، مما قد يؤثر بشدة على إمدادات النفط العالمية وأسعاره.
• وقد نجح نفوذ الصين حتى الآن في منع فرض حظر نفطي واسع النطاق، حيث تعطي الأولوية للتعافي الاقتصادي وعلاقاتها المستقرة مع الغرب.

وكما كانت الحال مع الحرب الروسية الأوكرانية، فإن العنصر الرئيسي في الحرب بين إسرائيل وحماس (والصراع الأساسي بين إسرائيل وإيران، راعية حماس) هو النفط. إن مسألة الكيفية التي يمكن بها للدول الأوروبية الأساسية أن تحافظ على استمرار اقتصاداتها إذا تم فرض عقوبات كاملة على تدفقات النفط والغاز الروسية، كانت تهدد منذ فترة طويلة بعرقلة رد فعل الغرب على العدوان الروسي المتزايد في أوروبا، كما تم تحليله بالكامل في كتابي الأخير حول النفط العالمي الجديد. نظام السوق. إن مسألة ما إذا كان رد إيران على الإجراءات الغربية والإسرائيلية المتزايدة ضدها وضد وكلائها الإرهابيين سيشمل عمليات تستهدف بشكل مباشر قطاع النفط العالمي، تهدد بفوضى في سوق النفط من نوع لم نشهده منذ أزمة النفط في عامي 1973 و1974 على الأقل.

إن أوجه التشابه بين بداية الأحداث الحالية في الشرق الأوسط وتلك التي سبقت أزمة النفط عام 1973 هي أوجه تشابه غريبة. في ذلك الوقت، تحركت القوات العسكرية المصرية إلى شبه جزيرة سيناء، في حين تحركت القوات السورية إلى مرتفعات الجولان ــ المنطقتين اللتين استولت عليهما إسرائيل خلال حرب الأيام الستة عام 1967 ــ في أقدس أيام الديانة اليهودية، يوم الغفران. وكان هذا هو نفس أسلوب الهجوم متعدد الاتجاهات والتاريخ الديني مثل هجمات 7 أكتوبر التي استخدمتها حماس بعد 50 عامًا من قبل حماس على أهداف في جميع أنحاء إسرائيل. ثم اجتذب هجوم عام 1973 الذي شنته دولتان عربيتان كبيرتان على إسرائيل المزيد من الدول الإسلامية في المنطقة حيث أصبح الصراع يتمحور حول الدين بدلاً من مجرد استعادة الأراضي المفقودة. جاء الدعم العسكري وغيره من أشكال الدعم إلى مصر وسوريا من المملكة العربية السعودية والمغرب والجزائر والأردن والعراق وليبيا والكويت وتونس قبل انتهاء الحرب في 25 أكتوبر 1973 في وقف إطلاق النار بوساطة الأمم المتحدة. لكن الصراع بمعناه الأوسع لم ينته عند هذا الحد. تم فرض حظر على صادرات النفط إلى الولايات المتحدة والمملكة المتحدة واليابان وكندا وهولندا من قبل أعضاء أوبك الرئيسيين، وأبرزهم المملكة العربية السعودية، ردًا على إمدادهم الجماعي بالأسلحة والموارد الاستخباراتية والدعم اللوجستي لإسرائيل خلال الحرب العالمية الثانية. حرب. وبحلول نهاية الحصار في مارس 1974، ارتفع سعر النفط بنسبة 267% تقريبًا، من حوالي 3 دولارات أمريكية للبرميل إلى ما يقرب من 11 دولارًا أمريكيًا للبرميل. وهذا بدوره أدى إلى إشعال نار التباطؤ الاقتصادي العالمي، وخاصة في البلدان المستوردة الصافية للنفط في الغرب.

وفي وقت مبكر من الحرب الحالية بين إسرائيل وحماس، دعت إيران إلى فرض حظر مماثل على النفط إلى نفس مؤيدي إسرائيل من قبل أعضاء منظمة أوبك الإسلامية. في تلك المرحلة، وحتى الآن، لم يتم الاستجابة لمثل هذه الدعوة، ويرجع ذلك أساسًا إلى الضغوط التي تمارسها الدولة ذات النفوذ الكبير الحالي في الشرق الأوسط – الصين. هناك سببان يؤيدان حتى الآن رغبة بكين في توجيه أعضاء أوبك في الشرق الأوسط بعيدًا عن مثل هذا الحظر. الأول هو أنها ستهدد تعافيها الاقتصادي الذي لا يزال يواجه صعوبات في أعقاب سنوات كوفيد، حيث كانت أكبر مستورد إجمالي للنفط الخام في العالم منذ عام 2017. بالإضافة إلى ذلك، تظل اقتصادات الغرب كتلة التصدير الرئيسية، مع الولايات المتحدة. وحدها لا تزال تمثل أكثر من 16 في المائة من عائدات صادراتها. وفقًا لمصدر رفيع المستوى في مجال أمن الطاقة في الاتحاد الأوروبي تحدث إليه حصريًا أويل برايس.كومومع ذلك، فإن الضرر الاقتصادي الذي سيلحق بالصين سيزداد بشكل خطير إذا تم تداول سعر خام برنت بما يزيد عن 90 إلى 95 دولارًا للبرميل لأكثر من ربع عام. السبب الثاني هو أن الولايات المتحدة مارست في السابق ضغوطًا على الصين حتى لا تسمح بفرض حظر يخرق الأسعار، حيث أن العواقب الاقتصادية والسياسية على واشنطن نتيجة لذلك ستكون كارثية على الأقل كما هو الحال بالنسبة للصين، كما هو مفصل أيضًا. في كتابي الأخير.

ومع ذلك، هناك خيارات أخرى مفتوحة أمام إيران لتعطيل سوق النفط العالمية بشدة في الأسابيع المقبلة. إحدى هذه الهجمات التي تم استخدامها من قبل لتحقيق تأثير كبير كانت الهجمات التي شنها الحوثيون المدعومين من طهران والمتمركزين في اليمن على منشآت النفط السعودية الرئيسية. في 14 سبتمبر 2019، أطلق الحوثيون عدة صواريخ على منشأة بقيق لمعالجة النفط في المملكة وحقل خريص النفطي، مما أدى إلى انخفاض إنتاج المملكة العربية السعودية من النفط إلى النصف (لفترة أطول بكثير مما اعترفت به)، مما أدى إلى أكبر قفزة خلال اليوم في الدولار الأمريكي. ومع ذلك، كانت الصين مرة أخرى عاملاً رئيسياً في الحد من التهديد الذي يمثله هذا الخيار المستخدم منذ ذلك الحين، مع جهودها لضمان مسار سلس لـ “مبادرة الحزام والطريق” الأوسع عبر الشرق الأوسط. وبلغ هذا ذروته في نهاية المطاف في تقارب من نوع ما بين الخصمين الإقليميين المريرين في اتفاق استئناف العلاقة التاريخي الذي شهد إعادة تأسيس القوتين الإسلاميتين (المملكة العربية السعودية السنية وإيران الشيعية) العلاقات الدبلوماسية وإعادة فتح سفاراتهما في بلدان بعضهما البعض. يمكن أن تستخدم إيران الحوثيين لرفع مستوى الهجمات بشكل كبير في منطقة البحر الأحمر وما حولها لفترة من الوقت، على الرغم من أن تأثير محاولات الجماعة الأخيرة لتعطيل الشحن عبر هذا الممر الإقليمي الرئيسي لعبور النفط لم يكن كبيرًا مثل وكانت إيران ترغب في ذلك. ويعود ذلك جزئياً إلى تجنب العديد من شركات النفط الكبرى المنطقة، وجزئياً إلى زيادة الأمن في مياه المنطقة من قبل الولايات المتحدة وحلفائها قرب نهاية العام الماضي.

ومع ذلك، فإن التأثير التراكمي لمثل هذه الزيادة بالتزامن مع الحصار المفروض على طريق العبور الرئيسي الآخر في المنطقة – مضيق هرمز – يمكن أن يكون له تأثير كبير على أسعار النفط. يوفر المضيق الذي تسيطر عليه إيران الممر البحري الوحيد من الخليج الفارسي إلى المحيط المفتوح، وعلى هذا النحو شهد تاريخياً مرور ما لا يقل عن ثلث إمدادات النفط الخام في العالم عبره. فقط المملكة العربية السعودية والإمارات العربية المتحدة لديهما خطوط أنابيب عاملة يمكنها الالتفاف حول المضيق، على الرغم من أن خط أنابيب جوريه-جاسك الإيراني يمكنه أيضًا تجاوزه في حالة انقطاع الإمدادات، كما تم تحليله في كتابي الأخير. ويعني الضيق الشديد للمضيق في بعض الأماكن أنه من السهل نسبيًا أن تتعرض الناقلات التي تحمله للهجوم إما من قبل سفن أخرى في الممر المائي أو من الشاطئ، وقد هددت إيران في الماضي بقطع إمدادات النفط عبر المضيق لعدة أسباب. وأبرزها ما يتعلق بتشديد العقوبات.

ومع ذلك، وكما رأينا في مراحل مختلفة في أعقاب الغزو الروسي لأوكرانيا، فإن الغرب لديه تدابير مباشرة لسد فجوات العرض في سوق النفط في حالة حدوث مثل هذه الإجراءات، على الرغم من أنها قد لا تكون مستدامة على مدى أكثر من بضعة أشهر. . يحتوي الاحتياطي النفطي الاستراتيجي للولايات المتحدة (SPR) حاليًا على حوالي 383 مليون برميل من النفط، ويمكن استخدام هذا لضخه في إجمالي العرض العالمي، كما كان الحال بعد 24 فبراير 2022. وقد قامت الدول الأعضاء في وكالة الطاقة الدولية (IEA) تبلغ احتياطيات النفط الاستراتيجية الجماعية حاليًا حوالي 1.2 مليار برميل، والتي يمكن تغذيتها مرة أخرى بالتنقيط في الإمدادات العالمية كما حدث بعد أوائل عام 2022. وتنص وكالة الطاقة الدولية على أن تحتفظ الدول الأعضاء باحتياطيات نفطية تعادل ما لا يقل عن 90 يومًا من صافي واردات النفط وأن هذه جاهزة حقًا للاستخدام في حالات الطوارئ. لا يمكن تطبيق هذا التعريف للقدرة الاحتياطية بشكل عام على مطالبات المملكة العربية السعودية فيما يتعلق بقدرتها الفائضة، كما هو موضح بدقة في كتابي الأخير، ولكن قد تكون هناك قدرة فائضة حقيقية متبقية في أوبك ككل، وخاصة في ضوء تخفيضات الإنتاج المستمرة. تشير التقديرات الأخيرة للصناعة إلى أن إجمالي الطاقة الفائضة لأوبك قد يصل إلى حوالي 3-4 ملايين برميل يوميًا.

وإذا كان هناك انخفاض كبير في أي من قنوات الإمداد البديلة هذه، فقد تم رسم إشارة إلى ما قد يحدث لأسعار النفط في وقت مبكر من الصراع بين إسرائيل وحماس من قبل البنك الدولي. وذكرت أن “اضطرابًا بسيطًا” – مع انخفاض إمدادات النفط العالمية بمقدار 500 ألف إلى 2 مليون برميل يوميًا (تقريبًا نفس الانخفاض الذي شهدناه خلال الحرب الأهلية الليبية في عام 2011) – سيؤدي إلى ارتفاع أسعار النفط في البداية بنسبة 3-13 بالمائة. . إن “التعطيل المتوسط” – الذي ينطوي على خسارة ما بين 3 ملايين إلى 5 ملايين برميل يوميا من الإمدادات (أي ما يعادل تقريبا حرب العراق في عام 2003) من شأنه أن يدفع أسعار النفط إلى الارتفاع بنسبة 21-35 في المائة. ومن شأن “الاضطراب الكبير” – الذي يتضمن انخفاض العرض بمقدار 6 ملايين إلى 8 ملايين برميل يوميا (مثل الانخفاض الذي شهدناه في أزمة النفط عام 1973) – أن يدفع أسعار النفط إلى الارتفاع بنسبة 56-75 في المائة.